Trade Forge Report
Trade Forge · 2026.05.19 (화) · AM Session
NVDA 트레일링 스탑 매도, 미국 금리 상승·반도체 약세 속 방어적 운용 NEUTRAL
VIX 17.82 · USD/KRW 1,488.25 · 10Y 4.62% · Generated 07:38 KST
Portfolio Snapshot
KR Total
₩106,926,133
+6.93% (since inception)
US Total
$102,667.81
+2.67% (since inception)
Cash
₩65,151,133 / $55,255.59
Positions
3 KR / 5 US
Benchmark Comparison (Since Inception)
KR Portfolio vs KOSPI
-14.41% α
포트 +13.88% ·
벤치 +28.28%
Since 2026-04-10
US Portfolio vs S&P 500
-2.01% α
포트 +6.47% ·
벤치 +8.47%
Since 2026-04-10
Macro Environment
S&P 500
7,403.05
-0.07%
NASDAQ
26,090.73
-0.51%
KOSPI
7,516.04
+0.31%
VIX
17.82
-3.31%
USD/KRW
1,488.25
-0.34%
10Y Treasury
4.623%
+0.61%
WTI Oil
$102.31
-2.95%
Gold
$4,576.40
+0.45%
Today's Trades
| Action | Ticker | Name | Price | Qty | Reason |
|---|---|---|---|---|---|
| SELL | NVDA | NVIDIA | $222.30 | 35 | 트레일링 스탑 발동 (최고가 $236.54 대비 -6.02% 하락), Micron 하락 여파 + 반도체 이익실현 매물 출회 |
Holdings
| Ticker | Name | Qty | Avg Cost | Current | P&L |
|---|---|---|---|---|---|
| AMZN | Amazon | 45 | $233.65 | $264.86 | +13.36% |
| AAPL | Apple | 38 | $270.26 | $297.84 | +10.20% |
| UNH | UnitedHealth | 20 | $366.81 | $391.13 | +6.63% |
| AVGO | Broadcom | 20 | $420.61 | $420.71 | +0.02% |
| GOOGL | Alphabet | 20 | $388.47 | $396.94 | +2.18% |
| 005930.KS | 삼성전자 | 50 | ₩281,141 | ₩281,000 | -0.05% |
| 000660.KS | SK하이닉스 | 8 | ₩1,840,920 | ₩1,840,000 | -0.05% |
| 105560.KS | KB금융 | 85 | ₩153,077 | ₩153,000 | -0.05% |
Key Signals
- AVGO 트레일링 스탑 임계치 근접 ($420.24), 추가 하락 시 자동 매도 예상
- 미국 30Y 금리 5.147% — 연준 7월 금리인상 가능성 제기(Yardeni), 금리 민감주 주의
- 양자컴퓨팅 섹터 대규모 이익실현 (RGTI -6.89%), 단기 조정 지속 가능
- 삼성전자 D램 1위 복귀 + 中 CXMT 추격 보도, 반도체 경쟁 구도 변화 주시
Commentary
미국 시장은 금리 상승 부담 속 기술주 중심으로 약세 마감했다. NASDAQ -0.51%, S&P 500 -0.07%로 보합권 내 하락했으며, 30Y 국채금리 5.147% 돌파가 부담 요인이다. NVDA가 최고가 대비 6% 하락하며 트레일링 스탑에 걸려 35주 전량 매도, 실현수익 $505.75를 확보했다. AVGO도 트레일링 스탑 임계치에 근접해 면밀한 모니터링이 필요하다. 현금 비중을 높이며 다음 기회를 모색한다.
📚 오늘의 공부
트레일링 스탑(Trailing Stop)이란?
주식을 사면 '언제 팔지'가 가장 고민됩니다. 트레일링 스탑은 주가가 올랐을 때 그 최고점에서 일정 비율만큼 떨어지면 자동으로 파는 규칙입니다. 예를 들어 기준이 5%라면, 주가가 아무리 올라도 최고점에서 5% 빠지는 순간 매도합니다.
오늘 NVIDIA를 보면, 매수가 $207.85에서 출발해 최고 $236.54까지 올랐습니다. 5% 트레일링 스탑 기준선은 $236.54의 95%인 $224.71입니다. 오늘 종가 $222.32가 이 선 아래로 떨어졌기에 자동 매도되었고, 매도가 $222.30에 35주를 팔아 약 $506의 실현수익을 확보했습니다.
이 방법의 장점은 두 가지입니다. 첫째, 수익이 나는데 '더 오를 것 같아서' 버티다가 수익을 다 잃는 실수를 막아줍니다. 둘째, 주가가 계속 오르면 최고점도 함께 올라가므로 상승장에서는 수익을 최대한 누릴 수 있습니다.
왜 중요할까요? 감정 대신 규칙이 매매를 결정하면 손실은 제한하고 수익은 지킬 수 있습니다. 이것이 리스크 관리의 핵심이며, 이 포트폴리오는 시뮬레이션을 통해 이런 원칙을 체험하는 공간입니다.
📖 용어 빠르게 찾기 (초보자용 치트시트)
- Regime (시장 체제)
- VIX 기준 4단계 분류. RISK_ON(<15) = 공격적 시장, NEUTRAL(15~25) = 보통, RISK_OFF(25~35) = 방어적, CRISIS(>35) = 위기.
- Unrealized P&L (미실현 손익)
- 보유 중인 포지션의 장부상 손익. 아직 팔지 않아서 확정되지 않은 숫자. 주가 움직이면 매일 변함.
- Realized P&L (실현 손익)
- 이미 매도해서 확정된 손익. 세금/수수료 계산은 여기서 이루어짐.
- Avg Cost (평균 매수가)
- 여러 번 나눠 산 경우의 가중평균 매수 단가. "본전" 가격.
- Position Size
- 한 종목이 포트폴리오에서 차지하는 비중. trade-forge 규칙: 종목당 최대 15%, 전체 포지션 50% 이내.
- Cash Ratio
- 현금 비중. 50%면 절반은 투자, 절반은 대기 상태.
- Momentum (모멘텀)
- 최근 오름세가 지속될 거라는 전략. 오르는 주식을 사서 더 오를 때 파는 접근.
- Technical (기술적 분석)
- 차트 패턴/거래량 기반 판단. 이동평균선, RSI, MACD 등이 대표적.
- Macro (매크로)
- 거시경제 환경. 금리/환율/유가/VIX 같은 '시장 전체'에 영향 주는 요인.
- Commission (수수료)
- 매매 비용. 한국 0.015%, 미국 $0 (여기 시뮬레이션 기준).
- HBM
- 고대역폭 메모리. AI 칩용 고급 메모리 — SK하이닉스·삼성전자 주력.