Trade Forge Report
Trade Forge · 2026.07.22 (수) · AM Session
VIX 17로 진정, 코스피 +3.56% 반등…AM 세션은 관망 유지 (신규 매매 없음) NEUTRAL
VIX 17.05 · USD/KRW 1,480.03 · 10Y 4.63% · Generated 07:08 KST
Portfolio Snapshot
KR Total
₩94,109,034
-1.74% (WoW)
US Total
비활성화
Cash
₩68,024,034
현금비중 72.3%
Positions
5 KR
Benchmark Comparison (Since Inception)
KR Portfolio vs KOSPI
-10.62% α
포트 +4.56% ·
벤치 +15.17%
Since 2026-04-10
US Portfolio vs S&P 500
-6.86% α
포트 +3.17% ·
벤치 +10.03%
Since 2026-04-10
Macro Environment
KOSPI
6,747.95
+3.56%
S&P 500
7,509.20
+0.89%
NASDAQ
25,837.21
+1.29%
VIX
17.05
-8.58%
USD/KRW
1,480.03
-0.49%
10Y Treasury
4.63%
+0.65%
WTI
84.54
+1.57%
Today's Trades
— No trades executed —
Holdings
| Ticker | Name | Qty | Avg Cost | Current | P&L |
|---|---|---|---|---|---|
| 005930.KS | 삼성전자 | 25 | ₩259,130 | ₩259,000 | -0.05% |
| 000660.KS | SK하이닉스 | 3 | ₩1,836,918 | ₩1,836,000 | -0.05% |
| 105560.KS | KB금융 | 30 | ₩174,087 | ₩174,000 | -0.05% |
| 108490.KQ | 로보티즈 | 20 | ₩197,099 | ₩197,000 | -0.05% |
| 035720.KS | 카카오 | 140 | ₩35,368 | ₩35,300 | -0.19% |
Key Signals
- VIX 17.05로 하락(-8.58%), 공포지수 진정되며 NEUTRAL 체제 유지 — 위험선호 소폭 개선
- 코스피 +3.56% 급반등, 직전 2거래일 매도 사이드카 급락에서 되돌림. 삼성물산 +8.19%, 로보티즈 +6.95%, 삼성전자 +6.15% 대형 반등
- 메모리 3사 'HBM4 수율' 경쟁 점화 보도 — 하반기 반도체 수익 판가름, 삼성·SK하이닉스 모멘텀 지속 관심
- 로봇주 폭풍매수 지속(핀포인트뉴스), 보유 중인 로보티즈 모멘텀 유효
- 연준 연내 동결 전망 우세하나 인상 가능성 병존(Reuters poll) — 금융주(KB금융) 배당·금리 수혜 논리 유지
- 원화 강세(1,480, -0.49%)로 수출주 환율 부담은 제한적이나 방향 주시
Commentary
VIX가 17.05로 8% 넘게 하락하며 시장 공포가 진정되고, 코스피는 +3.56% 급반등해 직전 이틀간의 사이드카 급락을 상당 부분 되돌렸다. 다만 AM 세션 기준 KR 시세는 전일(07-21) 종가에서 변화가 없고, 어제 PM 세션에서 반도체·금융·로봇주 4종을 이미 편입했기 때문에 신규 매매 없이 관망을 유지한다. 보유 5종은 모두 손익 ±0.2% 이내로 안정적이며, 현금 비중이 72%로 넉넉해 추가 변동성에 대응할 여력이 충분하다.
📚 오늘의 공부
현금도 하나의 '포지션'이다
오늘 우리 포트폴리오는 총 9,410만 원 중 현금이 6,802만 원, 즉 72%가 현금이에요. 주식을 하나도 사지 않은 '빈 돈'처럼 보이지만, 사실 현금을 들고 있는 것도 중요한 전략이랍니다.
어제까지 코스피는 이틀 연속 '매도 사이드카(급락 시 매매를 잠깐 멈추는 안전장치)'가 걸릴 만큼 크게 떨어졌어요. 그러다 오늘 +3.56% 급반등했죠. 이렇게 시장이 크게 출렁일 때, 현금을 넉넉히 들고 있으면 두 가지가 좋아요. 첫째, 내 자산이 덜 흔들려요. 둘째, 좋은 종목이 싸질 때 살 '실탄'이 있어요.
오늘 AM 세션에서는 새로 사거나 팔지 않았어요. 이미 어제 반도체·금융·로봇주를 담았고, 오늘은 새로운 가격 정보가 없었거든요. 억지로 거래하지 않고 '기다리는 것'도 실력이에요.
왜 이게 중요할까요? 투자에서 가장 큰 실수는 조급해서 아무 때나 사고파는 거예요. 현금 비중을 지키면 마음이 편해지고, 진짜 기회가 왔을 때 움직일 수 있어요. (이 포트폴리오는 공부용 모의투자예요.)
📖 용어 빠르게 찾기 (초보자용 치트시트)
- Regime (시장 체제)
- VIX 기준 4단계 분류. RISK_ON(<15) = 공격적 시장, NEUTRAL(15~25) = 보통, RISK_OFF(25~35) = 방어적, CRISIS(>35) = 위기.
- Unrealized P&L (미실현 손익)
- 보유 중인 포지션의 장부상 손익. 아직 팔지 않아서 확정되지 않은 숫자. 주가 움직이면 매일 변함.
- Realized P&L (실현 손익)
- 이미 매도해서 확정된 손익. 세금/수수료 계산은 여기서 이루어짐.
- Avg Cost (평균 매수가)
- 여러 번 나눠 산 경우의 가중평균 매수 단가. "본전" 가격.
- Position Size
- 한 종목이 포트폴리오에서 차지하는 비중. trade-forge 규칙: 종목당 최대 15%, 전체 포지션 50% 이내.
- Cash Ratio
- 현금 비중. 50%면 절반은 투자, 절반은 대기 상태.
- Momentum (모멘텀)
- 최근 오름세가 지속될 거라는 전략. 오르는 주식을 사서 더 오를 때 파는 접근.
- Technical (기술적 분석)
- 차트 패턴/거래량 기반 판단. 이동평균선, RSI, MACD 등이 대표적.
- Macro (매크로)
- 거시경제 환경. 금리/환율/유가/VIX 같은 '시장 전체'에 영향 주는 요인.
- Commission (수수료)
- 매매 비용. 한국 0.015%, 미국 $0 (여기 시뮬레이션 기준).
- HBM
- 고대역폭 메모리. AI 칩용 고급 메모리 — SK하이닉스·삼성전자 주력.